ClickCease 澳洲多元化固定收益及信用獨立管理帳戶 - RAM

RAM 澳洲多元化固定收益及信用獨立管理帳戶

在中等波動性環境下,帶來比現金利率更高的稅後收益

概覽

覆蓋一系列證劵種類和結構的多元化投資組合,包括政府債券,乃至複合混合次級證券

策略資料

數據截至2024年06月30日。過往表現不代表未來表現。回報率未計入管理費、平台費和開支。
*證券屬於優先評級,一般沒有信用評級。

多元化固定收益及信用策略表現

多元化固定收益及信貸策略 1个月 3个月 6个月 1 年(年化) 2 年(年化) 3 年(年化) 5 年(年化) 策略成立至今(年化)
現金收益 0.66% 0.91% 2.43% 5.76% 5.09% 2.71% 2.55% 3.19%
可扣抵稅額 0.24% 0.31% 0.62% 1.25% 1.08% 0.86% 0.75% 0.73%
總收益 0.90% 1.22% 3.05% 7.01% 6.18% 3.57% 3.30% 3.92%
現金收益
1个月 0.66%
3个月 0.91%
6个月 2.43%
1 年(年化) 5.76%
2 年(年化) 5.09%
3 年(年化) 2.71%
5 年(年化) 2.55%
策略成立至今(年化) 3.19%
可扣抵稅額
1个月 0.24%
3个月 0.31%
6个月 0.62%
1 年(年化) 1.25%
2 年(年化) 1.08%
3 年(年化) 0.86%
5 年(年化) 0.75%
策略成立至今(年化) 0.73%
淨收益率
1个月 0.90%
3个月 1.22%
6个月 3.05%
1 年(年化) 7.01%
2 年(年化) 6.18%
3 年(年化) 3.57%
5 年(年化) 3.30%
策略成立至今(年化) 3.92%

收益截至2024年6月30日

下載產品資料概要 每月策略匯報

行業認可

RAM已連續4年獲得IMAP澳洲固定利息類別管理賬戶大獎。評審團由獨立顧問和行業專家組成,他們均對RAM投資產品質量以及投資組合的風險調整策略表示讚許。

澳洲固定利息類別 提名 2023年IMAP管理賬戶大獎

澳洲固定利息類別 獲勝者 2021年IMAP管理賬戶大獎

澳洲固定利息類別 獲勝者 2020年IMAP管理賬戶大獎

澳洲固定利息類別 獲勝者 2019年IMAP管理賬戶大獎

澳洲其他資產類別 獲勝者 2018年IMAP管理賬戶大獎

責任投資認證

RAM澳洲多元化固定收益基金基于澳洲責任投資協會 (RIAA) 的風險披露認證要求,獲其責任投資認證。

RIAA責任投資認證標志該産品投資策略履行對環境、社會和道德管治的投資承諾。也表明RAM始終堅持RIAA的認證計劃中針對該類産品類別設置的嚴格投資操作和風險披露要求。該認證標志是澳洲責任投資協會(RIAA)的注册商標。更多有關RIAA、認證標志和RAM澳洲多元化固定收益基金的投資策略、業績和持股情况,以及其他經RIAA認證的責任投資産品詳細信息,請訪問www.responsiblereturns.com.au。*

負面篩選 –行業排除

RAM多元化固定利息和信用策略的投資範圍嚴格排除特定行業,只有符合資格的公司才可獲納入到投資組合內。經營以下業務的公司將被排除:

賭博

色情

煤礦開採

煙草*

軍火

安全調查

針對RAM多元化固定利息和信用策略及RAM利率證劵策略,RAM在發行人層面調查過程中按照一系列指標進行審查和評分,其中一些指標與 ESG 因素關係密切,包括:

管理層

企業管治

環境風險

社會風險

聲譽風險

披露

資產負債表以外的風險

多元性

RAM在投資過程中,十分重視我們所投資的公司是否嚴謹執行風險管理,並特別關注環境、社會和管治風險及披露。如同所有投資風險一樣,不良行為或有限報告會帶來重大風險,可能會令投資者付出巨額成本。例如,信譽風險會影響市場情緒、風險溢價以及企業融資的能力;非法或不道德活動可能會導致直接的龐大成本、罰款或客戶流失,從而影響企業的盈利能力和資產負債表。

眾多學術研究皆強調 ESG 因素與投資風險及回報之間的聯繫。管理層有責任確保企業履行發行條款、兌現賠償承諾以及決定債務證券約定時間,因此企業管治至關重要。我們考慮 ASX 上市公司的年度報告和合規披露是否符合上述因素,同時亦重視ASX 上市 ESG 披露要求,並在需要作進一步研究時與管理層的直接會面。運用直接的調查成果,我們可根據自身的風險和回報預期,將特定公司和證券排除在投資範圍以外。與此同時,我們亦參考彭博 ESG 評分,作為我們的內部研究的一部分。

投資理念

謹守紀律的投資決策,富經驗的投資團隊—我們的目標是把機構投資和風險管理帶進私人客戶的世界。

主動管理

我們相信市場和證券交易價格在短期內可偏離內在價值,而我們的目標是避免短期交易,專注於長期增長。

風險管理

保本是我們的首要策略—投資均有風險,風險管理尤為重要。

機構投資

我們的目標是把機構投資和風險管理帶進私人客戶的世界。我們聯同頗負盛名的服務供應商,為客戶提供受規管投資方案。

 

多元化產品

我們混合不同類型和到期日的證券以降地投資組合波動性,同時實現戰略收益目標。

簡單透明

我們以簡單透明的方式管理客戶的財富,並滿足客戶的投資期望。所有投資都由客戶通過自選管理帳戶直接持有。

稅務抵免

我們注重客戶的稅後預期收益,這令我們投資時偏好能抵免稅務的投資。缺乏稅務意識的投資管理,有可能因稅收和交易成本影響最終收益。

投資框架

我們建構的投資組合偏好主動管理和風險控制(質量和價值)

主動管理

為實現戰略目標,我們著重管理投資組合的流動性、收益、投資時間,資產質素及類型、行業和特定信貸比重。

在建構投資組合時,我們持續採取風險控制策略。

質素(風險調整)和價值偏好

RAM重視投資質素,特別是發行人信用評級、公司管理狀況、資產負債表和收益,以及特定產品發行條款。我們並深入比較了大量證券的稅後預期收益。

長期策略

我們構建投資組合時採用不參考基準(Benchmark Unaware)的策略,投資組合的定位與我們的中期觀點一致。

特別對於固定收益和信貸證券,在中期可以實現均值回歸,而我們的基金周轉率為低至中等。

媒體報道